 |
АвтоАвтоматизацияАрхитектураАстрономияАудитБиологияБухгалтерияВоенное делоГенетикаГеографияГеологияГосударствоДомДругоеЖурналистика и СМИИзобретательствоИностранные языкиИнформатикаИскусствоИсторияКомпьютерыКулинарияКультураЛексикологияЛитератураЛогикаМаркетингМатематикаМашиностроениеМедицинаМенеджментМеталлы и СваркаМеханикаМузыкаНаселениеОбразованиеОхрана безопасности жизниОхрана ТрудаПедагогикаПолитикаПравоПриборостроениеПрограммированиеПроизводствоПромышленностьПсихологияРадиоРегилияСвязьСоциологияСпортСтандартизацияСтроительствоТехнологииТорговляТуризмФизикаФизиологияФилософияФинансыХимияХозяйствоЦеннообразованиеЧерчениеЭкологияЭконометрикаЭкономикаЭлектроникаЮриспунденкция
Методические указания. Тема «Анализ финансовой устойчивости предприятия»
Тема «Анализ финансовой устойчивости предприятия»
Задание 1. Охарактеризовать финансовую устойчивость предприятия с помощью относительных показателей (финансовых коэффициентов). Дать оценку их динамики и в сопоставлении с нормативными значениями.
Источники информации: ф. № 1.
| Наименование показателя | Нормальные ограничения | На начало года | На конец года | Изменение (+/ -) |
| А | ||||
| 1. Имущество, тыс. руб. | ||||
| 2. Собственный капитал (сумма строк 490,640,650 баланса), тыс. руб. | ||||
| 3. Заемный капитал – всего, тыс. руб. 3.1.Долгосрочные обязательства 3.2.Краткосрочные обязательства (стр. 690 минус строки 640,650) | ||||
| 4. Внеоборотные активы, тыс. руб. 4.1.Основные средства 4.2.Незавершенное строительство | ||||
| 5. Собственный оборотный капитал (строки 2+3.1-4) | ||||
| 6. Чистые оборотные активы (стр. 290 минус сумма строк 244, 252, 610, 620, 630, 660 баланса) | ||||
| 7. Оборотные активы – всего, тыс. руб. 7.1. Запасы 7.1.1. Сырье, материалы и другие аналогичные ценности 7.1.2. Затраты в незавершенном производстве | ||||
| 8. Коэффициент автономии, Ка (строки 2:1) | >0,5 | |||
| 9. Коэффициент соотношения заемных и собственных средств (финансовой активности), КЗ/С (строки 3:2) | <1 | |||
| 10. Коэффициент соотношения мобильных и иммобилизованных средств, Км/и (строки 7:4) | ||||
| 11. Коэффициент маневренности собственного капитала, Км (строки 5:2) | 0,5 | |||
| 12. Индекс постоянного актива, Кпа (строки 4:2) | 0,5 | |||
| 13. Коэффициент обеспеченности оборотных активов собственным оборотным капиталом Кс (строки 5:7) | >=0,1 | |||
| 14. Коэффициент обеспеченности запасов и затрат собственным оборотным капиталом, Ко (строки 5:7.1) | >=0,6 | |||
| 15. Коэффициент имущества производственного назначения, Кпи (строки 4.1+4.2+7.1.1+7.1.2):1) | >=0,5 | |||
| 16. Коэффициент капитализации (инвестирования), Кк (строки 2+3.1):1) | ||||
| 17. Коэффициент прогноза банкротства, Кпб (строки 6:1) |
Методические указания
Провести факторный анализ коэффициента финансового левериджа, используя следующую модель
 |
Исходные данные для расчета влияния факторов
| Показатели | На начало года | На конец года |
| Коэффициент финансового левериджа | ||
| Доля заемного капитала в активах | ||
| Доля основного капитала в общей сумме активов | ||
| Величина оборотного капитала. Приходящегося на 1 руб. основного капитала | ||
| Доля собственного капитала в формировании оборотных активов | ||
| Коэффициент маневренности собственного капитала |
Задание 2. Проанализировать обеспеченность запасов и затрат источниками средств для их формирования. Определить тип финансовой ситуации.
Источники информации: ф. № 1, дополнительный материал.
тыс. руб.
| НАИМЕНОВАНИЕ ПОКАЗАТЕЛЯ | На начало года | На конец года | Изменение за год (+, -) |
| А | |||
| 1. Собственный капитал (сумма строк 490, 640, 650 баланса) | |||
| 2. Внеоборотные активы | |||
| 3. Собственный оборотный капитал (строки 1-2) | |||
| 4. Долгосрочные кредиты и займы | |||
| 5. Собственный оборотный и долгосрочный заемный капитал (строки 3+4) | |||
| 6. Краткосрочные кредиты и займы | |||
| 7. Задолженность поставщикам и авансы полученные | |||
| 8. Общая величина источников средств для формирования запасов (строки 5+6+7) | |||
| 9. Общая величина запасов | |||
| 10. Излишек (+), недостаток (-) собственного оборотного капитала для формирования запасов (строки 3-9) ±ЕС | |||
| 11. Излишек (+), недостаток (-) собственного оборотного и долгосрочного заемного капитала для формирования запасов (строки 5-9) ±ЕТ | |||
| 12. Излишек (+), недостаток (-) общей величины источников средств для формирования запасов (строки 8-9) ±ЕΣ | |||
| 13. Трехкомпонентный показатель финансовой устойчивости | |||
| 14. Процент покрытия запасов (строки 8:9*100) |
Методические указания. Выделяют четыре типа финансовой устойчивости.
1. Абсолютная устойчивость финансового состояния. Она задается следующими условиями:
Трехмерный показатель ситуации:
= (1, 1, 1)
2. Нормальная устойчивость финансового состояния предприятия, гарантирующая его платежеспособность:
Трехмерный показатель ситуации:
= (0, 1, 1)
3. Неустойчивое финансовое состояние, сопряженное с нарушением платежеспособности:
Трехмерный показатель ситуации:
= (0, 0, 1)
4. Кризисное финансовое состояние, при котором предприятие находится на грани банкротства:
Трехмерный показатель ситуации:
= (0, 0, 0)
Задание 3. Определить и проанализировать изменение безубыточного объема продаж и запаса финансовой устойчивости предприятия.
Источник информации: ф. № 2 и дополнительные материалы
Таблица
| НАИМЕНОВАНИЕ ПОКАЗАТЕЛЯ | На начало года | На конец года | Изменение за год (+, -) |
| Выручка от реализации продукции, тыс. руб. | |||
| Прибыль от продаж, тыс. руб. | |||
| Полная себестоимость реализованной продукции, тыс. руб. | |||
| Сумма переменных затрат, тыс. руб. | |||
| Сумма постоянных затрат, тыс. руб. | |||
| Доля марджинального дохода в выручке, % | |||
| Безубыточный объем продаж, тыс. шт. | |||
| Запас финансовой устойчивости тыс. руб % к выручке |
Задание 4. Оценить финансово- экономическое состояние предприятия в динамике по соотношению финансовых и нефинансовых активов. Провести факторный анализ изменения коэффициентов автономии, финансовой зависимости и финансового левериджа в зависимости от изменения финансовых и нефинансовых активов на конец года.
Источники информации: ф. № 1
| Актив | На начало года | На конец года | Пассив | На начало года | На конец года |
| Нефинансовые активы: долгосрочные оборотные | Собственный капитал | ||||
| Финансовые активы: немобильные мобильные | Заемный капитал | ||||
| Баланс | Баланс |
Поиск по сайту: