Источники формирования оборотных средств и финансирования прироста

Источники формирования оборотных средств в промышлен­ности подразделяются на: собственные и приравненные к ним сред­ства, кредиты банков, средства кредиторов и прочие средства.

В момент создания нового предприятия, для вновь созданно­го хозрасчетного предприятия, а также для вводимых в эксплуа­тацию дополнительных производственных мощностей, цехов, про­изводств на действующих предприятиях нужные собственные оборотные средства формируются за счет инвестиций.

Для действующих предприятий, ранее наделенных собствен­ными оборотными средствами, источниками формирования до­полнительной потребности в оборотных средствах, связанной с увеличением объема производства и другими производственны­ми нуждами, являются: собственные средства, устойчивые пас­сивы, кредиты банков, средства кредиторов и прочие источники. В качестве собственных источников служат излишки оборот­ных средств на начало планируемого года, часть прибыли, оста­ющаяся в распоряжении предприятия.

В качестве устойчивых пассивов служат нормальная перехо­дящая из месяца в месяц задолженность по заработной плате и отчислениям соцстраху, остаток средств ремонтного (резервно­го) фонда, средства потребителей по залогам за возвратную тару, резерв предстоящих платежей. Поскольку эти средства постоян­но находятся в обороте предприятия и их размер на протяжении года существенно колеблется, в качестве источника формирова­ния приравненных оборотных средств считается их минимальная сумма в данном году.

Минимальная сумма задолженности по зарплате и отчисле­ниям рассчитывается исходя из фонда оплаты труда с начислени­ями и установленных сроков выплаты заработной платы на дан­ном предприятии. Все остальные виды устойчивых пассивов рассчитываются на основе анализа динамики фактических остат­ков этих средств на протяжении лет, предшествующих планируе­мому году, с учетом роста объема производства и реализации в планируемом году.

Дополнительная потребность в собственных и приравненных к ним средствах (прирост норматива) определяется путем срав­нения совокупного норматива на планируемый год с совокупным нормативом прошлого года. Источники формирования (финанси­рования) этой потребности устанавливаются в процессе состав­ления финансового плана (баланса доходов и расходов) на планируемый год. В тех случаях, когда в планируемом году потреб­ность предприятия в собственных оборотных средствах умень­шается и в связи с этим сокращается совокупный норматив оборотных средств, образуется излишек оборотных средств, который может быть использован предприятием в качестве источника новых инвестиций или направлен в финансовый резерв предприятия.

Поиск по сайту: