Основные направления и порядок осуществления анализа в необоротных активов предприятия

Активы – это экономические ресурсы предприятия в форме совокупных имущественных ценностей, используемых в хозяйственной деятельности с целью получения прибыли.

Финансовое состояние предприятия в значительной степени зависит от целесообразности и правильности вложения финансовых ресурсов в активы. В процессе функционирования предприятия величина активов и их структура постоянно изменяются. Характеристику о качественных изменениях в структуре имущества и его источников можно получить с помощью вертикального и горизонтального анализа отчетности.

Вертикальный анализ показывает структуру имущества предприятия и его источников. Как правило, показатели структуры рассчитываются в процентах к валюте баланса. Относительные показатели в определенной степени сглаживают негативное влияние инфляционных процессов, которые существенно затрудняют сопоставление абсолютных показателей в динамике.

Горизонтальный анализ отчетности заключается в построении одной или нескольких аналитических таблиц, в которых абсолютные показатели дополняются относительными темпами роста (снижения).

Следует заметить, что в условиях инфляции ценность результатов горизонтального анализа снижается.

На практике нередко объединяют горизонтальный и вертикальный анализы, то есть строят аналитические таблицы, характеризующие как структуру имущества предприятия и их источников, так и динамику отдельных его показателей.

Общая сумма изменения валюты баланса разбивается на составляющие, что позволяет сделать предварительные выводы о характере движения в составе активов, источниках их формирования и взаимообусловленности. Так, в процессе анализа изменения в составе долгосрочных (внеоборотных) и текущих (оборотных) средств рассматриваются во взаимосвязи с изменениями в обязательствах предприятия.

Структура стоимости имущества дает общее представление о финансовом состоянии предприятия. Она показывает долю каждого элемента в активах и соотношение заемных и собственных средств предприятия в пассивах. В структуре стоимости имущества отражается специфика деятельности каждого предприятия. Нельзя сравнивать структуру предприятий различных отраслей хозяйства. Но анализ ее динамики в течение какого-то периода на конкретном предприятии необходим.

Однако сама по себе структура стоимости имущества не определяет финансового состояния предприятия. Анализ структуры имущества предприятия, ее динамика не дает ответа на вопрос, насколько выгодно для инвестора вложение средств в данное предприятие, а лишь оценивает состояние активов и наличие средств для погашения обязательств.

Каждое предприятие, учитывая характер основных хозяйственных операций и особенности деятельности, решает вопрос о целесообразности разделения активов на оборотные и необоротные. Однако согласно П(С) БУ 1 этот раздел является обязательным.

В структуру имущества (активов) предприятия включает три составляющие:

– необоротные активы;

– оборотные активы;

– расходы будущих периодов.

Показатели структурной динамики отражают долю участия каждого вида имущества в общем изменении совокупных активов, их анализ позволяет сделать вывод о том, в какие активы вложены вновь привлеченные финансовые ресурсы или какие активы уменьшились за счет оттока финансовых ресурсов.

Следовательно, в активе баланса отражаются, с одной стороны, производственный потенциал, обеспечивающий возможный для осуществления основной (операционной) деятельности предприятия, а с другой – активы, создающие условия для осуществления инвестиционной и финансовой деятельности. Эти виды деятельности тесно взаимосвязаны. Поэтому после общей оценки динамики объема и структуры имущества необходимо детально оценить состояние, движение и причины изменения каждого вида имущества предприятия.

Под основным капиталом (необоротными активами) предприятия понимают совокупность всего имущества, которое принадлежит данному субъекту хозяйствования, в том числе основные средства, нематериальные активы, оборотные средства.

К необоротным активам относятся:

– нематериальные активы;

– незавершенное строительство;

– основные средства;

– долгосрочные финансовые инвестиции;

– долгосрочная дебиторская задолженность;

– отложенные налоговые активы;

– другие необоротные активы.

Частью имущества предприятия являются нематериальные активы, которые представляют собой вложения денежных средств предприятия в нематериальные объекты, используемые в течение долгосрочного периода в хозяйственной деятельности предприятия и приносят доход.

Нематериальные активы – идентифицирован немонетарный актив без физической субстанции, который есть на балансе предприятия с целью использования в процессе производства или поставок товаров и предоставления услуг, сдачи в аренду другим лицам или для административных целей.

Справедливая стоимость нематериального актива – это сумма, по которой актив может быть обменен или получен в операции между независимыми, осведомленными и заинтересованными сторонами.

В стоимость нематериальных активов входят покупная цена, расходы, связанные с их приобретением и доведением до состояния готовности.

Стоимость нематериальных активов путем начисления износа переносится на себестоимость продукции.

Незавершенное строительство – это сумма инвестиций, вложенных в незавершенное строительство (включая оборудование для монтажа), осуществляемого для собственных нужд предприятия, а также авансовые платежи для финансирования такого строительства.

Балансовая стоимость незавершенного строительства равна сумме фактически осуществленных расходов, связанных со строительством объекта основных средств.

Основные средства – это материальные активы, которые удовлетворяют одновременно такие требования:

· будут использоваться, как ожидается, в течение более одного периода;

· функционируют в натуральной форме в течение длительного времени как в сфере материального производства, так и в непроизводственной сфере, а также капитальные вложения в объекты, относится к основным средствам.

К основным средствам относятся средства труда, которые многократно используются в течение производственного цикла, не изменяя при этом своей натурально-вещественной формы. К основным средствам относятся средства сроком службы более одного года и стоимостью не менее 500 грн. Жизненный цикл основных средств состоит из следующих этапов: поступление, участие в производственном процессе, передвижения в пределах предприятия, ремонт, сдача в аренду, инвентаризация и выбытие.

Стоимость основных средств по мере их износа переносится частями на стоимость продукции в виде амортизации основных средств. Суммы амортизации накапливаются в амортизационном фонде.

Среди основных производственных средств различают активную и пассивную их части. Первые непосредственно воздействуют на продукт, определяют масштабы его производства и уровень производительности труда. К этой части основных производственных средств относят машины и оборудование, инструмент.

К пассивной части основных производственных средств относятся те из них, которые создают необходимые условия для процесса труда: здания, сооружения, передаточные устройства и тому подобное.

Объект основных средств признается как актив в случае, когда существует вероятность того, что предприятие получит в будущем экономические выгоды, связанные с использованием актива, и его оценка может быть достоверно определена.

Квалифицированный актив – это актив, который обязательно требует существенного периода для подготовки его к использованию по назначению или для реализации.

Основные средства могут быть получены обменом на подобные или неподобные активы.

Подобные активы – это активы, имеющие одинаковое функциональное назначение и подобную справедливую стоимость.

Финансовые Инвестиции – это активы, которые содержатся предприятием с целью увеличения прибыли за счет процентов, дивидендов и тому подобное, роста стоимости капитала или получения других выгод для инвестора.

Долгосрочные финансовые инвестиции – это финансовые инвестиции на период больше одного года, а также все инвестиции, которые не могут быть свободно реализованы в любой момент.

Долгосрочные финансовые инвестиции – это инвестиции, которые не могут быть классифицированы как текущие.

Себестоимость финансовых инвестиций включает:

– цену приобретения;

– комиссионные вознаграждения;

– гонорары;

– пошлина;

– налоги, которые не возмещаются предприятию;

– банковские сборы;

–другие расходы, непосредственно связанные с приобретением инвестиций.

Долгосрочная дебиторская задолженность – это задолженность физических и юридических лиц, которая будет погашена после 12-ти месяцев с даты баланса.

Долгосрочная дебиторская задолженность оценивается по дисконтированной стоимости будущих платежей, которые ожидаются для погашения этой задолженности.

Отложенные налоговые активы – это сумма налога на прибыль, подлежащая возмещению в следующих периодах в результате возникновения разницы между учетной и налоговой базами оценки.

Отложенный налоговый актив возникает в том случае, когда налог на прибыль, определенный согласно учетной политике предприятия, меньше налог на прибыль, определенный по действующему законодательству.

Прочие необоротные активы – все другие необоротные активы, которые не являются нематериальными активами, основными средствами, долгосрочными финансовыми инвестициями, долгосрочной дебиторской задолженности и отсроченными налоговыми активами.

Состояние производственного потенциала – важнейший показатель эффективности основной деятельности предприятия. Бухгалтерская отчетность позволяет достаточно подробно проанализировать наличие, состояние и изменения важнейшего элемента производственного потенциала предприятия – его основных средств.

Показатели имущественного состояния предприятия характеризуют состояние и структуру активов предприятия в совокупности с источниками их покрытия (пассивами). Эти показатели можно разделить условно на две группы: показатели, определяющие состояние основных средств, и показатели, определяющие состояние оборотных средств. Качественная характеристика основных средств оценивается с помощью следующих показателей:

· доли активной части основных средств;

· коэффициента износа;

· коэффициента годности;

· коэффициента обновления;

· коэффициента выбытия;

· индекса постоянного актива;

· коэффициента долгосрочного привлечения заемных средств;

· коэффициента накопления износа;

· коэффициента реальной стоимости имущества.

Все эти показатели характеризуют имущественное состояние предприятия с разных сторон.

Во время анализа использования основных средств исследуется: введение их в действие; наличие; фондоотдача; выбытие и ликвидация основных средств; степень использования оборудования и тому подобное.

Начинается анализ с определения обеспеченности производства основными средствами. Затем изучается их использования с точки зрения выявления резервов, после чего осуществляются расчеты резервов увеличения объемов производства при условии мобилизации резервов улучшения использования основных средств.

Обобщающим показателем эффективности использования основных средств является показатель использования производственной мощности.

4.Земельная рента: сущность, виды, содержание

Рента – это передача части дохода, созданного землепользователем, владельцу земли. Эффективность сельскохозяйственного производства зависит от многих факторов, и прежде всего от рационального использования земли, ее плодородия. Различают естественную и искусственную плодородие почв. Природа является совокупностью физических, химических и биологических свойств почв, а искусственная – результатом осуществляемых людьми мероприятий, направленных на улучшение качества земли и методов земледелия.

Критерием экономического плодородия почв является объем урожая, полученного из площадей, имеющих одинаковое природное плодородие.

С возникновением собственности на землю возникает и соответствующая форма дохода — земельная рента.В условиях капитализма земельная рента формируется на основе приложения капитала к земле и потому является в общей массе прибавочного продукта избытком над средней прибылью.

Итак, земельная рента по своей природе — это не что иное, как избыточная часть чистой прибыли. Причиной ее являются естественные монополии, характерные для сельского хозяйства, которые порождают соответственно три основных вида земельной ренты: дифференциальную, абсолютную и монопольную.

Дифференциальная рента образуется независимо от форм собственности на землю.

Земельная рента по своей сути, как это было выяснено выше, является избыточной частью прибыли. В промышленности она — явление временное, потому что конкуренция не дает возможности надолго закрепить исключительные условия, которые ее порождают, как привилегии отдельных предпринимателей. В сельскохозяйственном производстве другие условия функционирования капитала. Основное средство производства — земля, ограничена в пространстве, с одной стороны, имеющимися земельными угодьями планеты (больше их создать невозможно), с другой — границами государств. В то же время потребности в продукции сельского хозяйства постоянно растут. Увеличивается спрос на сельскохозяйственное сырье со стороны промышленного производства, растет численность населения на планете, увеличиваются денежные доходы населения.

Ограниченность земельных угодий и растущий спрос на продукцию аграрного сектора делают невозможным сосредоточение производства сельскохозяйственной продукции на лучших землях. Человечество, чтобы обеспечить свои потребности в продукции сельского хозяйства, вынуждено одновременно обрабатывать все земли, пригодные для использования. Это создает определенные исключительные условия, которые порождают монополию на землю как объект хозяйствования.

Следовательно если человечество вынуждено одновременно обрабатывать всю землю, независимо от ее качества, то, очевидно, должны быть определенные условия, которые обеспечивают возможность покрывать затраты на производство и получать средний доход не только на средних и лучших землях, но и на худших. Иначе худшие земли невыгодно будет обрабатывать, и они выпадут из сельскохозяйственного оборота, а спрос на продукцию земледелия не будет удовлетворяться.

Такие условия создаются за то, что общественная стоимость продуктов земледелия определяется не средними условиями производства, как в промышленности, а условиями производства на относительно худших участках земли. При этом относительно худшими считаются не только те земли, что имеют худшие природные качества, но и те, которые имеют худшие экономические качества, то есть расположены на большом расстоянии от пунктов потребления, переработки и реализации продукции сельского хозяйства.

При таких условиях прибыль от реализации продукции со средних и лучших участков земли (как по плодородию, так и по местонахождению) будет больше среднего. Этот излишек над средней прибылью и составляет земельную ренту — дифференциальную, которая делится на два типа:

Дифференциальная рента I — это дополнительный чистый доход, получаемый в результате более производительного труда на лучших по природным плодородием и местонахождению землях.

Дифференциальная рента II возникает в результате искусственного повышения продуктивности земли благодаря использованию более эффективных средств производства, т. е. за счет дополнительных вложений капитала в землю.

Условия образования дифференциальной ренты:

Дифференциальная рента І: Различия в естественном плодородии почв и неодинаковое местоположение земельных участков.

Дифференциальная рента II: Различия плодородия почв за счет дополнительных капиталовложений в земельный участок, что ведет к созданию дифференциальные ренты І и II.

В странах, где господствует частная собственность на землю и действует межотраслевая конкуренция, существует еще и абсолютная рента, которая образуется на всех используемых землях, в том числе и на худших ее причиной является монополия частной собственности на землю, которая закрепляет высокую норму прибыли в сельском хозяйстве свыше среднюю норму прибыли.

Абсолютная рента образуется как избыток общественной стоимости сельскохозяйственной продукции над ценой производства (затраты производства плюс средняя прибыль). Иначе говоря, абсолютная рента является разницей между рыночной стоимостью продукции и ценой производства. Она возникает тогда, когда за ограниченности земли как главного средства производства существует и монополия частной собственности на землю. Она мешает свободному переливу капитала из промышленности в сельское хозяйство, что влечет техническое отставание этой отрасли по сравнению с промышленностью.

Кроме дифференциальной и абсолютной ренты существует монопольная рента. Она образуется за ограниченность и невоспроизводимость земель особого качества или определенных климатических условий. Поскольку производство такой продукции не может быть увеличено за счет привлечения в сельскохозяйственный оборот новых земель, а постоянный спрос на продукцию не удовлетворяется, появляется возможность реализовать такую продукцию по монопольно высоким ценам. Уровень этих цен определяется не реальными издержками производства продукции, а исключительно платежеспособным спросом состоятельных потребителей этих редких продуктов. Разница между монопольно высокой ценой такого продукта и его стоимостью и составит монопольную земельную ренту, которая поступает в распоряжение землевладельца.

Источник монопольной ренты находится вне сельского хозяйства. Это, как правило, часть прибыли, созданная в других отраслях производства, которую получает землевладелец через перераспределение. Поэтому монопольную ренту можно считать "виртуальной" или земельной рентой.

Причины, условия формирования, источники и формы изъятия дифференциальной, абсолютной и монопольной ренты.

Земельная рента является частью арендной платы. Арендная плата за земельный участок — это платеж, который арендатор вносит арендодателю за пользование земельным участком. Ставка арендной платы зависит от срока аренды, условий платежа, условий эксплуатации, размера банковского процента, обложения налогами и проч.

Кроме ренты арендная плата может включать амортизацию за использование капитала, вложенного в землю, и процент на него.

Составляющие арендной платы: земельная рента; амортизационные отчисления за пользование капиталом, вложенным в землю; процент на вложенный капитал.

То есть арендная плата за пользование землей (ОП) определяется по формуле

АП = ЗР + А + %к,

где ЗР – земельная рента,

А – амортизация сооружений и зданий на земле;

%к – процент на вложенный в землю капитал. Обычно он равен банковскому проценту и показывает минимальную границу экономической эффективности использования объекта, потому что, если землю продать и полученные деньги положить в банк, то из банка на размещенный капитал можно ежегодно получать доход в виде банковского процента.

Все рентные доходы распределяются между государством, земельными собственниками и теми, кто пользуется землей (фермеры, крестьянские хозяйства, кооперативы и тому подобное).

Поиск по сайту: