Базис у момент початку хеджування склав – 50 центів; у момент завершення він склав – 35 центів. Хто виграє від такої зміни базису?

а) хеджер – продавець;

б) хеджер – покупець;

в) усі учасники угоди;

г) ніхто не виграє і ніхто не втрачає, оскільки це означає зближення цін на ф’ючерсному і спот – ринку.

12.Учасники ф’ючерсної угоди, які приймають на себе ризик із метою отримання прибутку, називається:

а) торговець (trader);

б) хеджер;

в) брокер;

г) спекулянт.

13.Спекулянт буде зацікавлений у роботі ф’ючерсного ринку тоді, коли на ньому буде:

а) багато інших спекулянтів;

б) багато хеджерів;

в) існувати премія за ризик;

г) багато арбітражерів.

14.При падінні цін виграє спекулянт, який на ф’ючерсній біржі відкрив позицію:

а) long(довгу);

б) shot(коротку);

в) хеджера;

г) арбітражера.

15.При зростанні цін виграє спекулянт, який на ф’ючерсній біржі відкрив позицію:

а) long(довгу);

б) shot(коротку);

в) хеджера;

г) арбітражера.

16.Величина премії за ризик є:

а) платою хеджера за участь у торгівлі;

б) спадаючою функцією від спекулятивних запасів;

в) зростаючою функцією від спекулятивних запасів;

г) платою спекулянта.

17.На ринку «биків» ф’ючерсна ціна буде:

а) нижчою від сподіваної спотової;

б) рівною сподіваній спотовій;

в) перевищувати сподівану спотову;

г) рівною ф’ючерсній.

18.На ринку «ведмедів» ф’ючерсна ціна буде:

а) нижчою від сподіваної спотової;

б) рівною сподіваній спотовій;

в) перевищувати сподівану спотову;

г) рівною ф’ючерсній.

19.Опціон – це:

а) угода з премією;

б) строкова угода;

в) право купити або продати актив у майбутньому;

г) все зазначене вище.

20.Опціон – це:

а) право купити;

б) право продати;

в) право відмовитися від купівлі або продажу;

г) право вибору замін на сплату премії.

21.Право вибору за опціоном має:

а) продавець;

б) покупець;

в) брокер;

г) спеціаліст.

22.За технологією виконання розрізняють такі види опціонів:

а) опціон «кол»;

б) опціон «пут»;

в) дубль-опціон;

г) всі зазначені вище види.

23.Ціна виконання опціонів ще називається:

а) страйковою;

б) відступною;

в) ціною домовленості;

г) ринковою.

24.Клас опціону – це:

а) опціони з однаковими стрйками на один інструмент;

б) опціони з одними строками на один актив;

в) всі опціони з різними страйками та строками дії за одним активом;

г) конкретний опціонний контракт.

25.Особа, що купує опціон є його:

а) власником;

б) емітентом;

в) кредитором;

г) боржником.

26.Особа, що продає опціон є його:

а) власником;

б) емітентом;

в) кредитором;

г) боржником.

27.Серія опціону – це:

а) опціони з однаковими стрйками на один інструмент;

б) опціони з одними строками на один актив;

в) всі опціони з різними страйками та строками дії за одним активом;

г) конкретний опціонний контракт.

28.Опціон з реальним товаром називають:

а) брокерським;

б) дилерським;

в) товарним;

г) фінансовим.

29.Нульовий опціон – це опціон, у якого:

а) ціна ринкова вища страйкової;

б) ціна ринкова нижча страйкової;

в) ціна ринкова дорівнює страйковій;

г) відсутня ціна.

30.Опціон «в грошах» - це:

а) ціна ринкова вища страйкової;

б) ціна ринкова нижча страйкової;

в) ціна ринкова дорівнює страйковій;

г) відсутня ціна.

31.Опціон «без грошей» - це:

а) ціна ринкова вища страйкової;

б) ціна ринкова нижча страйкової;

в) ціна ринкова дорівнює страйковій;

г) відсутня ціна.

32.Валютний курс представляє собою:

а) номінальну %-ву ставку, яка встановлюється на валютному ринку;

б) реальну ставку відсотку, яка встановлюється на валютному ринку;

в) золотий зміст валюти;

г) ціна за якою може бути продана або куплена валюта однієї країни, яка виражена у валюті іншої країни.

33.Припустимо, що між США та Україною встановлено режим вільно плаваючих валютних курсів. Це означає, що при зростанні попиту на гривню:

а) пропозиція гривні знизиться;

б) ціна гривні у валюті США знизиться;

в) ціна долара США у валюті знизиться;

г) пропозиція долара США знизиться.

34.Мінімальна сума коштів на рахунку клієнта, який має відкриту позицію, має назву:

а) клірингова маржа;

б) маржа брокерського дому;

в) первинна маржа;

г) варіаційна маржа.

35.Учасник ф’ючерсного ринку може отримати вимогу у поповненні варіаційної маржі, якщо:

а) має довгу ф’ючерсну позицію, а ціни знижуються;

б) має довгу ф’ючерсну позицію, а ціни не змінюються;

в) має довгу ф’ючерсну позицію, а ціни підвищуються;

г) жодна відповідь не є вірною.

36.Фінансові інструменти – це:

а) товари та послуги фінансових інститутів;

б) товари промислових ТНК;

в) послуги дипозитаріїв;

г) послуги реєстраторів.

37.Емісія акцій здійснюється у таких випадках:

а) акціонуванні;

б) реорганізації;

в) зміні статутного фонду;

г) у всіх зазначених вище випадках.

38.Власник привілейованої акції має право:

а) на першочергове отримання дивідендів;

б) на фіксовані дивіденди;

в) на першочергове отримання частки майна при ліквдації акціонерного товариства;

г) на все вищеозначене.

39.Акції бувають:

а) іменні, на пред’явника;

б) привілейовані, конвертовані кумулятивні;

в) прості;

г) всі зазначені вище.

40.Лістинг – це:

а) включення цінних паперів до котирувального списку біржі;

б) біржова експертиза;

в) процедура виключення цінних паперів з котирувального списку біржі;

г) біржове котирування.

41.До основних ознак цінних паперів належать:

а) терміни існування, характер доходу, забезпеченість відшкодування;

б) масовість;

в) замінність;

г) ліквідність.

42.Вексель – це:

а) частковий цінний папір;

б) відсотковий цінний папір;

в) дисконтний цінний папір;

г) конвертований цінний папір.

[1] Вказуються теми семінарів та їх термін, якщо вони заздалегідь визначаються на усі роки навчання. В

протилежному випадку вказується загальна кількість годин семінарських занять.

[2] Див.: http: www. Feas. org. (Федерація фондових бірж країн Європи і Азії); http: www. Fese. be. (Федерація європейських фондових бірж).

Поиск по сайту: