Отчет о прибылях и убытках. Показатель За отчетный период За аналогичный период предыдущего года Выручка (нетто) Себестоимость Валовая прибыль

Коэффициенты ликвидности

Коэффициент текущей ликвидности (К_тл), который определяется как отношение текущих активов к текущим пассивам:

К_тл = ,

где ДС – денежные средства;

КФВ – краткосрочные финансовые вложения;

ДЗ – дебиторская задолженность;

З – запасы;

Ккр – краткосрочные кредиты;

КрЗ – кредиторская задолженность.

Для предприятия коэффициент текущей ликвидности составил:

К_тл^н.п. = = 0,333

К_тл^н.о. = = 0,549

К_тл^к.о. = = 0,504

Коэффициент текущей ликвидности характеризует степень, в которой текущие активы перекрывают текущие обязательства, т.е. размер гарантии, обеспечиваемой оборотными активами. Чем больше значение коэффициента, тем больше уверенность в оплате обязательств. Превышение активов над пассивами обеспечивает также резервный запас для компенсации убытков, возникающих при ликвидации активов.

Нормативное значение коэффициента текущей ликвидности 2. За анализируемые периоды текущая ликвидность предприятия была значительно ниже нормативной, что говорит плохой финансовой устойчивости.

Коэффициент срочной ликвидности, или коэффициент покрытия (К_сл). При его расчете используются наиболее ликвидные активы. При этом предполагается, что дебиторская задолженность имеет более высокую ликвидность, чем запасы и прочие активы. При расчете коэффициента срочной ликвидности с краткосрочной задолженностью сопоставляются денежные средства, краткосрочные финансовые вложения и дебиторская задолженность:

К_сл = .

где КО – краткосрочные обязательства;

Д – расчеты по дивидендам;

ДБП – доходы будущих периодов;

Рез – резервы предстоящих расходов и платежей.

К_сл^н.п. = = 0,212

К_сл^н.о. = = 0,325.

К_сл^к.о. = = 0,298

Нормативное значение К_сл считается равным 1. Коэффициент срочной ликвидности предприятия как на начало, так и на конец прошлого и отчетного периодов был ниже нормативного значения. За отчетный год наблюдается повышение вероятности погашения краткосрочных обязательств по сравнению с прошлым годом.

Коэффициент абсолютной ликвидности (К_ал) определяется по формуле:

К_ал = .

Коэффициент характеризует величину денежных средств, необходимых для уплаты текущих обязательств. Объем денежных средств является своего рода страховым запасом и предназначается для покрытия краткосрочной несбалансированности денежных потоков.

К_ал^н.п. = = 0,092

К_ал^н.о. = = 0,033.

К_ал^к.о. = = 0,045

Теоретически значение коэффициента признается достаточным в пределах от 0,2 до 0,25. По рассчитанным показателям можно сделать вывод, что предприятие предыдущий и отчетный годы проработало с коэффициентом абсолютной ликвидности, значение которого было ниже нормативного. У предприятия недостаточно денежных средств и краткосрочных финансовых вложений, необходимых для немедленного погашения обязательств перед кредиторами. Положение предприятия в отчетном году ухудшилось из-за сокращения денежных средств.

Все коэффициенты ликвидности для комплексного анализа их динамики за анализируемые периоды можно объединить в одну таблицу.

Таблица

Поиск по сайту: