I. Анализ платежеспособности и ликвидности

1) Коэффициент абсолютной ликвидности (К_ал):

К_ал= (денежные средства (260) + финансовые вложения (250)) / краткосрочные обязательства(690)

К_{ал нп} = (211 + 450) / 29481 = 0.02

К_{ал кп} = (241 + 450) / 23978 = 0.03

Норма варьируется от 0.2 до 0.5.

2) Коэффициент текущей ликвидности (К_тл):

К_тл= оборотные средства (290) / краткосрочные обязательства(690)

К_{тл нп}= 22168 / 29481 = 0.75

К_{тл кп}= 24365 / 23978 = 1.016 ≈ 1

Оптимальное значение ˃ 2.

3) Коэффициент срочной ликвидности (К_сл):

К_сл= (денежные средства (260) + финансовые вложения (250) +краткосрочная дебиторская задолжность (240)) / краткосрочные обязательства (690)

К_{сл нп}= (211 + 450 + 9500) / 29481 = 0.3

К_{сл кп}= (241 + 450 + 7841) / 23978 = 0.4

Оптимальное значение ˃ 1.

4) Коэффициент обеспеченности собственными средствами (К_осс):

К_осс= (капиталы (490) – внеоборотные активы (190)) / оборотные активы (290)

К_{осс нп}= (9031 – 16761) / 22168 = - 0.4

К_{осс кп}= (15154 – 15358) / 24365 = - 0.001

Оптимальное значение ˃ 0,1

5) Коэффициент восстановления платежеспособности (К_вп):

К_вп = (фактическое значение текущей ликвидности (на конец периода) + ½(фактическое значение текущей ликвидности (на конец периода) – фактическое значение текущей ликвидности (на начало периода))) / 2

К_{вп =} (К_{тл кп} + ½ (К_{тл кп} – К_{тл нп})) / 2

К_вп = (1 + ½ (1 – 0.7)) / 2 = 0.57 ≈ 0.6

Таблица 4.

Коэффициент абсолютной ликвидности показывает, что заемные средства не могут быть при необходимости погашены незамедлительно. В России оптимальным значением этого коэффициента считается 0,2 – 0,25. Это означает, что большая часть задолжности не может быть погашена в ближайшее время.

Коэффициент текущей ликвидности на конец периода составил 1, что ниже оптимального значения. Это говорит о вероятных трудностях в погашении организацией своих текущих обязательств.

Коэффициент срочной ликвидности также низок и далек от нормы и составляет на начало периода 0,34, на конец периода 0,35. Следовательно, ликвидные активы не покрывают краткосрочные обязательства, а значит существует риск потери платежеспособности.

Коэффициент обеспеченности собственными средствами составил на начало периода – 0,4, а на конец периода – 0,01. Следовательно структура баланса является неудовлетворительной, а предприятие не платежеспособным.

Предприятие находиться в неустойчивом финансовом состоянии, что говорит о негативном прогнозировании платежных возможностей предприятия, при условии своевременного проведения расчетов с дебиторами. Однако к концу периода видно улучшение деятельности и повышение платежеспособности и ликвидности.

Коэффициент восстановления платежеспособности показывает возможность восстановления нормальной текущей ликвидности предприятия в течение 6 месяц после отчетной даты. Значение коэффициента составило менее 1 – показывает, что у предприятия в ближайшее время нет реальной возможности восстановить платежеспособность.

Предприятие, коэффициенты ликвидности которого не укладываются в принятые нормативы, можно считать не платежеспособным. Для улучшения состояния необходимо снизить затраты на оплату труда у руководителей и незанятых в производстве людей (бухгалтеров, уборщиц и др.), т.к. понижение затрат на оплату труда рабочим приведет к падению производительности труда, Возможно, необходимо сократить сумму заемных средств, или же убрать их совсем. Также необходимо улучшить эффективность оборотных средств.

Поиск по сайту: