Анализ основных финансово-экономических показателей предприятия

Анализ формирования прибыли на предприятии складывается из изучения финансовых результатов и анализа факторов, влияющих на величину и структуру изменений прибыли.

Для оценки и анализа уровней и динамики показателей финансовых результатов деятельности предприятия данные представлены в таблице 1.

Таблица 1

Динамика финансовых результатов деятельности ОАО «СММ»

По данным таблицы 1 видно, что на предприятии наблюдается отрицательная динамика такого показателя, как валовая прибыль и чистая прибыль. Так по сравнению с 2008 годом в 2010 году прибыль снизилась на 1285 тыс.руб., а чистая прибыль снизалась на 892 тыс.рублей. Наиболее отрицательным моментом явилось значительное снижение показателя чистой прибыли, так как именно ее наличие создает стимулирующие условия хозяйственного развития предприятия; а также то, что снижение величины чистой прибыли происходит гораздо более быстрыми темпами, чем уменьшение балансовой прибыли, а тем более — прибыли от реализации товарной продукции, что сигнализирует о не вполне “здоровом” финансово-производственном положении предприятия.

При дальнейшем анализе раскроем конкретные причины изменений по каждому фактору прибыли от реализации и определим их влияние на изменения прибыли. Подробный анализ будет основываться на ряде показателей (таблица 2).

Таблица 2

Данные для расчетов факторов, влияющих на прибыль

Важнейшими из них являются объем производства продукции, полная себестоимость продукции и реализация товарной продукции в базисном и отчетном годах. Вспомогательными показателями будут служить данные по реализации товарной продукции, себестоимости и прибыли от реализации товарной продукции в отчетном году в ценах базисного года.

Определяем степень влияния на прибыль отдельных факторов:

- одним из определяющих факторов, прямо повлиявших на уменьшение прибыли от реализации ТП на ОАО «Сибмеханомонтаж», явилось значительное снижение объема производства — на 15,5%. Снижение выручки от реализации на 8,6% объясняется прежде всего изменениями отпускных цен на продукцию, которые увеличились. Данное влияние рассчитывается следующим образом:

DP₁= N₁- N¹_0,

DP₁=47417- 43824-=3593 тыс. руб.

- расчет влияния на прибыль изменений в объеме продукции (собственно объема продукции в оценке по базовой себестоимости).

DP₂=P₀*K₁-P_0,

где K₁ — коэффициент роста объема продукции:

K₁=S¹₀/S_0,

DP₂=1602 -1602=-249 тыс. руб.

Таким образом, влияние фактора снижения объема производства составило -249 тыс. руб.

- расчет влияния на прибыль изменения себестоимости. Коэффициент выражается разницей между базисной полной себестоимостью фактически реализованной продукции и фактической себестоимостью. В данном случае это влияние составило:

DP₃=S¹₀-S_1,

DP₃=42471-47100=-4629 тыс. руб.

Анализ рентабельности на ОАО «Сибмеханомонтаж» будет строится исходя из двух систем показателей: рентабельности продукции; рентабельности предприятия. Показатель рентабельности продукции характеризует прибыльность продукции за определенный период. С помощью методов факторного анализа определим влияние изменений рентабельности продукции за счет факторов изменения цены продукции и ее себестоимости.

Анализ рентабельности предприятии приведен в таблице 3.

Таблица 3

Анализ основных показателей рентабельности ОАО «СММ»

Анализ данных показывает плохую тенденцию в отношении всех показателей рентабельности.

Рассматривая рентабельность капитала (таблица 3) следует отметить снижение доходности инвестиций; снижение рентабельности инвестиций отчетного года не превышающей рентабельность собственного капитала (меньше собственного капитала).

Общая величина должна финансироваться за счет собственных источников. На предприятии наблюдается недостаток собственных оборотных средств 11 254тыс. рублей. Общая величина показателя увеличилась на 9 210тыс. рублей, при этом собственные оборотные средства, а также величина запасов увеличились, они составили 1126тыс.рублей и 10336тыс.рублей соответственно. Общий излишек основных источников формирования запасов на 2010 год обусловлен высоким уровнем краткосрочных заемных средств.

Далее проведем факторный анализ основных показателей рентабельности.

Влияние фактора изменения цены на продукцию:

DK_N = .

Влияние фактора изменения себестоимости:

DK_S =

DK=DK_N + DK_S = 32,2+0,07=32,27%

Таким образом, за счет изменения полной себестоимости, а точнее ее снижения на 6,3%, рентабельность продукции увеличилась на 0,07%. Вследствие же изменений цен на товарную продукцию, рентабельность продукции возросла на 32,2%. Суммарное влияние этих факторов дало общее увеличение рентабельности на 32,27%.

Анализ факторов, влияющих на рентабельность производства будет проводится методом цепных подстановок. В данной работе используется трехфакторная модель, позволяющая рассчитать изменение рентабельности производства по трем факторам: рентабельности продукции, фондоемкости продукции и оборачиваемости оборотных средств.

В основе модели лежит соотношение:

R= ,

где R — рентабельность предприятия;

P — прибыль от реализации продукции;

K — капитал предприятия (стоимость активов - оборотных средств и основных фондов).

С учетом перечисленных выше факторов, формула примет вид:

R= ,

где: F — основные производственные фонды предприятия;

E — оборотные средства предприятия;

— рентабельность продукции;

— фондоемкость продукции;

— оборачиваемость продукции.

Факторный анализ будет отражен в таблице 4.

Таблица 4

Расчеты по факторному анализу рентабельности ОАО «Сибмеханомонтаж

Показатель	Условные обозначения	2008г. (базовый период)	2010 г.
Выручка от реализации, тыс. руб.	N	51 891
Основные производственные фонды, тыс. руб.	F	27 774	36 291
Оборотные средства, тыс. руб.	E	12 927	22 144
Полная себестоимость товарной продукции, тыс. руб.	C
Прибыль от реализации товарной продукции, тыс. руб.	P
Рентабельность предприятия		0,04	0,01
Расчеты для трехфакторной модели:
1. Прибыльность продукции	P/N	0,03	0,01
2. Фондоемкость продукции	F/N	0,54	0,77
3. Оборачиваемость оборотных средств	E/N	0,25	0,47

Рассмотрим, какое влияние на эти изменения оказали различные факторы.

Влияние фактора рентабельности продукции. Рассчитываем условную рентабельность по прибыльности при условии, что изменилась только рентабельность продукции, а значение остальных факторов остались на уровне базисных:

.

Выделяем влияние фактора прибыльности продукции:

Влияние фактора изменения фондоемкости:

а)

б)

Влияние фактора оборачиваемости оборотных средств:

а)

б) выделяем влияние фактора оборачиваемости оборотных средств:

Итак, суммарное влияние факторов:

Анализируя полученные результаты, можно сделать некоторые выводы:

- общая рентабельность предприятия за отчетный год снизилась на 0,03%, причем снижение рентабельности вызвано прежде всего значительным падением показателя рентабельности продукции (-2,8%), а также увеличением фондоемкости продукции (на 0,2%);

- некоторые позитивные сдвиги наблюдаются в отношении использования оборотных средств, их оборачиваемость увеличилась на 0,22%.что говорит о более эффективном их использовании.

Поиск по сайту: