Классификация денежных потоков предприятия

Понятие "денежный поток предприятия" является агрегированным, включающим в свой состав многочис­ленные виды этих потоков, обслуживающих хозяйствен­ную деятельность. В целях обеспечения эффективного целенаправленного управления денежными потоками они требуют определенной систематизации терминологии, связанной с этим процессом. В данном разделе рассмат­ривается систематизация денежных потоков лишь по тем основным классификационным признакам, которые ха­рактеризуют общую их совокупность (внутренняя клас­сификация отдельных видов денежных потоков будет подробно изложена в последующих разделах).
В числе основных классификационных признаков, положенных в основу систематизации денежных пото­ков предприятия, предлагается выделить следующие:
1. Масштаб обслуживания хозяйственного процесса
2. Виды хозяйственной деятельности
3. Направленность движения денежных средств
4. Вариативность направленности движения денежных средств
5. Метод исчисления объема денежного потока
6. Характер денежного потока по отношению к пред­приятию
7. Уровень достаточности объема денежного потока
8. Уровень сбалансированности объемов взаимосвязан­ных денежных потоков
9. Период времени
10. Формы используемых денежных средств
11. Вид используемой валюты
12. Значимость в формировании конечных результатов хозяйственной деятельности
13. Предсказуемость возникновения
14. Возможность регулирования в процессе управления
15. Возможность обеспечения платежеспособности
16. Законность осуществления
17. Метод оценки во времени
18. Непрерывность формирования в рассматриваемом периоде
19. Стабильность временных интервалов формирования.
Классификация денежных потоков предприятия в разрезе предлагаемых классификационных признаков приведена в табл. 1.3.
Таблица 1.3
Классификация денежных потоков предприятия по основным признакам

Окончание таблицы 1.3

Рассмотрим более подробно отдельные виды денеж­ных потоков предприятия в соответствии с приведен­ной их классификацией по основным признакам.
1. По масштабам обслуживания хозяйственного про­цесса выделяют следующие виды денежных потоков:
● денежный поток по предприятию в целом. Это наи­более агрегированный вид денежного потока, который аккумулирует все виды денежных потоков, обслужива­ющих хозяйственный процесс предприятия в целом;
● денежный поток по отдельным структурным под­разделениям (центрам ответственности) предприятия. Та­кая дифференциация денежного потока предприятия определяет его как самостоятельный объект управления в системе организационно-хозяйственного построения предприятия;
● денежный поток по отдельным хозяйственным опе­рациям. В системе хозяйственного процесса предприя­тия такой вид денежного потока следует рассматривать как первичный объект самостоятельного управления.
2. По видам хозяйственной деятельности в соответст­вии с международными стандартами учета выделяют следующие виды денежных потоков:
● денежный поток по операционной деятельности. Он характеризуется денежными выплатами поставщикам сырья и материалов; сторонним исполнителям отдель­ных видов услуг, обеспечивающих операционную деятельность; заработной платы персоналу, занятому в; операционном процессе, а также осуществляющему управление этим процессом; налоговых платежей предприя­тия в бюджеты всех уровней и во внебюджетные фонды; другими выплатами, связанными с осуществлением опера­ционного процесса. Одновременно этот вид денежного потока отражает поступления денежных средств от по­купателей продукции; от налоговых органов в порядке осуществления перерасчета излишне уплаченных сумм и некоторые другие платежи, предусмотренные между­народными и национальными стандартами учета;
● денежный поток по инвестиционной деятельности. Он характеризует платежи и поступления денежных средств, связанные с осуществлением реального и финансового инвестирования, продажей выбывающих основных средств и нематериальных активов, ротацией долгосроч­ных финансовых инструментов инвестиционного портфеля и другие аналогичные потоки денежных средств, обслу­живающие инвестиционную деятельность предприятия;
● денежный поток по финансовой деятельности. Он характеризует поступления и выплаты денежных средств, связанные с привлечением дополнительного акционер­ного и паевого капитала, получением долгосрочных и краткосрочных кредитов и займов, уплатой в денежной форме дивидендов и процентов по вкладам собственни­ков и некоторые другие денежные потоки, связанные с осуществлением внешнего финансирования хозяйствен­ной деятельности предприятия.
Характеристика основных денежных потоков по от­дельным видам хозяйственной деятельности предприятия в рамках его совокупного денежного потока представ­лена на рис. 1.28.
3. По направленности движения денежных средств выделяют два основных вида денежных потоков:
● положительный денежный поток, характеризующий совокупность поступлений денежных средств на пред­приятие от всех видов хозяйственных операций (в каче­стве аналога этого термина используется термин "приток денежных средств");
● отрицательный денежный поток, характеризующий совокупность выплат денежных средств предприятием в процессе осуществления всех видов его хозяйственных операций (в качестве аналога этого термина используется термин "отток денежных средств");

Поиск по сайту: