ОБЩАЯ ОЦЕНКА ФИНАНСОВОГО СОСТОЯНИЯ ПРЕДПРИЯТИЯ

Глава 3. Обшая оценка финансового состояния предприятия

3.1. Характеристика аналитических процедур

3.1. Характеристика аналитических процедур

В состав аналитических процедур входит двухмодельная структура:

1) экспресс-анализ финансово-хозяйственной деятельности;

2) углубленный финансовый анализ.

Детализация процедурной стороны финансового анализа зависит от его целей, а также от различных факторов (информационного, методи­ческого, временного, кадрового и технического обеспечения).

Цель экспресс-анализа финансово-хозяйственной деятельности со­стоит в получении оперативной, наглядной и достоверной информа­ции о финансовом благополучии предприятия.

Экспресс-анализ целесообразно выполнять в три этапа:

♦ предварительный этап;

♦ предварительный обзор бухгалтерской отчетности;

♦ экономическое чтение и анализ отчетности.

Цель первого этапа — принятие решения о целесообразности анализа финансовой отчетности и ее готовности к чтению. Первая задача решает­ся с помощью аудиторского заключения. Существуют два их типа — стандартное и нестандартное. Стандартное заключение — унифициро­ванный и кратко изложенный документ, содержащий положительную оценку аудитора о достоверности представленных в отчетности сведе­ний об имущественном и финансовом положении предприятия. При наличии такого заключения внешний аналитик может положиться на мнение аудитора и не совершать дополнительных аналитических про­цедур с целью определения финансового состояния фирмы.

Нестандартное аудиторское заключение более объемное и содержит дополнительную информацию, полезную пользователям отчетности. Оно может содержать безусловную положительную оценку деятель­ности предприятия либо такую оценку, но с оговорками. Например, при аудировании отчетности самостоятельных участников финансо­во-промышленной группы разными аудиторскими фирмами.

Проверка готовности отчетности к пользованию носит технический характер, поскольку проводится визуальная и счетная ее проверка по формальным признакам.

Цель второго этапа — ознакомление с годовым отчетом и поясни­тельной запиской к нему. Это необходимо, чтобы оценить условия ра­боты предприятия в отчетном периоде и установить основные тенден­ции показателей его деятельности (рентабельность, оборачиваемость активов, ликвидность баланса и др.).

Анализируя финансовые показатели, следует учитывать некоторые искажающие факторы, в частности инфляцию.

Бухгалтерский баланс, являясь основной аналитической формой, не свободен от ограничений. Например, он отражает постоянство в сред­ствах и обязательствах предприятия на определенную дату (на конец месяца, квартала), но не отвечает на вопрос, за счет чего сложилось та­кое положение. Баланс — свод моментальных данных на конец отчет­ного периода и он адекватно не отражает средств предприятия внутри отчетного периода.

Третий этап — ключевой в экспресс-анализе. Его цель — обобщенная характеристика финансово-хозяйственной деятельности предприятия. Он проводится с различной степенью детализации в интересах пользо­вателей информации. В общем виде на данном этапе осуществляется изучение источников средств предприятия, их размещения и эффек­тивности использования. Смысл экспресс-анализа — отбор небольшо­го количества показателей и постоянное отслеживание их динамики.

Один из вариантов отбора аналитических показателей приведен в табл. 3.1.

Экспресс-анализ завершается выводом о целесообразности даль­нейшего углубленного (детального) анализа финансово-хозяйствен­ной деятельности предприятия.

Цель углубленного анализа — детальная характеристика имуще­ственного и финансового положения предприятия, оценка его текущих финансовых результатов и прогноз на будущий период. Он дополняет и расширяет процедуры экспресс-анализа. Степень детализации зави­сит от квалификации и желания аналитика.

В общем виде программа углубленного анализа финансово-хозяй­ственной деятельности предприятия выглядит следующим образом (как один из возможных вариантов).

1. Предварительный обзор финансово-экономического положения
предприятия.

1.1.Характеристика общей направленности финансово-хозяйствен­
ной деятельности.

1.2.Выявление неблагополучных статей отчетности.

2. Оценка и анализ экономического потенциала.
2.1. Оценка имущественного положения:

♦ горизонтальный и вертикальный анализ баланса;

♦ анализ качественных сдвигов в имущественном положении.

Глава 3. Обшая оценка финансового состояния предприятия

3.2. Анализ динамики валюты бухгалтерского баланса

Таблица 3.1. Система аналитических показателей

Поиск по сайту: