По сфере возникновения

По сфере возникновения риски подразделяются на политические, технические, производственные, коммерческие, финансовые, отраслевые, инновационные.

Политический риск – это возможность возникновения убытков или сокращение размеров прибыли, являющихся следствием государственной политики. Политический риск связан с возможными изменениями в курсе правительства, переменами в приоритетных направлениях его деятельности. Учет данного риска особенно важен в странах с неустоявшимся законодательством (как в России), отсутствием традиций и культуры предпринимательства.

Политические риски подразделяются на четыре группы:

· риск национализации и экспроприации без адекватной компенсации;

· риск трансферта, связанный с возможными ограничениями на конвертирование местной валюты;

· риск разрыва контракта из-за действий властей страны, в которой находится компания-конрагент;

· риск военных действий и гражданских беспорядков.

Риск национализации на практике толкуется предпринимателями очень широко – от экспроприации до принудительного выкупа властями имущества компании или просто ограничения доступа инвесторов к управлению активами. При определении риска национализации сложность состоит в том, что в любой стране власти никогда не рекламируют возможность экспроприации или национализации. Как следствие, ни в одном документе юридически точно не определяется, чем, например, отличается национализация от конфискации.

Риск трансферта связан с переводами местной валюты в иностранную. Примером может служить ситуация, когда предприятие работает рентабельно, получая прибыль в национальной валюте, но не в состоянии перевести ее в валюту инвестора, чтобы рассчитаться за кредит. Причин может быть множество – например, принудительно длинная очередь на конвертацию.

Риск разрыва контракта предусматривает ситуации, когда не помогают ни предусмотренные в договоре штрафные санкции, ни арбитраж: контракт разрывается по не зависящим от партнера причинам, например, в связи с изменением национального законодательства.

Последний из политических рисков – это риск военных действий и гражданских беспорядков, в результате которых предприятия могут понести большие потери и даже банкротство.

Политический риск условно можно также подразделить на страновой, региональный, международный. Под страновым политическим риском следует понимать нестабильность внутриполитической обстановки страны, оказывающей влияние на результаты деятельности предприятия, в связи с чем возрастает риск ухудшения финансового состояния предприятий, вплоть до их банкротства. Особенно это сказывается на предприятиях различных форм малого бизнеса, поскольку напряженность политической ситуации в стране приводит к нарушению хозяйственных связей, что наиболее ощутимо отражается на деятельности небольших предприятий, ставит их на грань банкротства вследствие необеспеченности сырьем, материалами, оборудованием.

Под региональным политическим риском следует понимать нестабильность политической обстановки в определенном регионе, которая влияет на результаты деятельности предприятий; в частности, это может быть вероятность потерь из-за военных действий в данном регионе, а также вмешательства в предпринимательскую деятельность региональных органов управления.

Учет международного политического риска важен для предпринимательской деятельности как для фирм, имеющих выход на международный рынок, так и для фирм, имеющих зарубежных партнеров.

Поскольку на политические риски предприятие не может оказывать непосредственного влияния, так как их возникновение не зависит от результатов его деятельности, политический риск следует относить к группе внешних рисков.

Эффективная деятельность предприятий, как привило, сопряжена с освоением новой техники и технологии, поиском резервов, повышением интенсивности производства. Однако внедрение новой техники и технологии ведет к опасности техногенных катастроф, причиняющих значительный ущерб природе, людям, производству. В данном случае речь идет о техническом риске.

Технический риск определяется степенью организации производства, проведением превентивных мероприятий (регулярной профилактики оборудования, мер безопасности), возможностью проведения ремонта оборудования собственными силами предприятия.

К техническим рискам относятся:

· вероятность потерь при получении отрицательных результатов НИР;

· в результате недостижения запланированных технических параметров в ходе конструкторских и технологических разработок;

· в результате низких технологических возможностей производства, что не позволяет достигнуть параметров новых технических разработок;

· вероятность возникновения при использовании новых разработок побочных проблем;

· потери в результате сбоев и поломки оборудования;

Технический риск – это в большей степени внутренний риск и предупреждение и снижение потерь зависит от специалистов и руководителей предприятия.

Производственный риск связан с производством продукции, товаров и услуг, с осуществлением любых видов производственной деятельности, в процессе которой предприниматели сталкиваются с проблемами неадекватного использования сырья, роста себестоимости, увеличения потерь рабочего времени.

Основные причины производственного риска:

· снижение намеченных объемов производства из-за снижения производительности труда, простоев оборудования, потерь рабочего времени, увеличения потерь и технологических отходов;

· снижение цен, по которым планировалось реализовать товары в связи с его низким качеством или падением спроса и т.д.;

· увеличение расхода сырья, материалов, топлива, электроэнергии, а также за счет увеличения транспортных расходов, торговых издержек, накладных и других побочных расходов;

· рост фонда оплаты труда за счет превышения намеченной численности либо за счет выплат более высокого, чем запланировано, уровня заработной платы отдельным работникам;

· увеличение налоговых платежей и других отчислений в результате изменения ставки налогов;

· физический и моральный износ оборудования отечественных предприятий.

Коммерческий риск – это риск, возникающий в процессе реализации товаров и услуг, произведенных или купленных.

Основные причины коммерческого риска:

· снижение объемов реализации в результате падения спроса, введения ограничения на продажу (табачных изделий, вино-водочных изделий);

· повышение закупочной цены;

· потери товара при транспортировки и хранении;

· непредвиденное снижение объема закупок, что увеличивает расходы на единицу (за счет условно-постоянных расходов);

· потери качества в процессе обращения товара, что приводит к снижению цены;

· повышение издержек обращения;

Выделяют следующие виды коммерческого риска:

· риск, связанный с реализацией товара на рынке;

· риск, связанный с транспортировкой товара;

· риск, связанный с приемкой товара (услуг) покупателем;

· риск, связанный с платежеспособностью покупателя;

· риск форс-мажорных обстоятельств.

Отдельно следует выделить транспортный риск, его классификация впервые была приведена Международной торговой палатой в Париже в 1919 г. И унифицирована в 1936 г. В настоящее время различные транспортные риски классифицируются по степени и по ответственности в четырех группах: E, F, C, D.

Группа E включает одну ситуацию – когда поставщик (продавец) держит товар на своих собственных складах (Ex Works). Риск принимает на себя поставщик до момента принятия товара покупателем. Риск транспортировки от помещения продавца до конечного пункта уже принимается покупателем.

Группа F содержит три конкретные ситуации передачи ответственности и соответственно рисков:

· FCA означает, что риск и ответственность продавца переносятся на покупателя в момент передачи товара в условленном месте;

· FAS означает, что ответственность и риск за товар переходят от поставщика к покупателю в определенном договором порту;

· FOB означает, что продавец снимает с себя ответственность после выгрузки товара с борта судна;

Группа C включает в себя ситуации, когда экспортер, продавец заключают с покупателем договор на транспортировку, но не принимают на себя никакого риска. Это следующие конкретные ситуации:

· CFR означает, что продавец оплачивает стоимость транспортировки до порта прибытия, но риск и ответственность за сохранность товара и дополнительные затраты берет на себя покупатель;

· CIF означает, что кроме обязанностей, как в случае CFR, продавец обеспечивает и оплачивает страховку рисков во время транспортировки;

· CPT означает, что продавец и покупатель делят между собой риски и ответственность. В определенный момент (обычно какой-то промежуточный пункт транспортировки) риски полностью переходят от продавца к покупателю.

· CIP означает, что риски переходят от продавца к покупателю в определенном промежуточном пункте транспортировки, но, кроме этого, продавец обеспечивает и платит стоимость страховки товара.

Последняя группа терминов D означает, что все транспортные риски ложатся на продавца. К этой группе относятся следующие конкретные ситуации:

· DAF означает, что продавец принимает на себя риски до определенной государственной границы. Далее риски принимает на себя покупатель;

· DES означает, что передача рисков продавцом покупателю происходит на борту судна;

· DEQ означает, что передача рисков происходит в момент прибытия товара в порт загрузки;

· DDUозначает, что продавец принимает на себя транспортные риски до определенного договором места (чаще всего это склад) на территории покупателя;

· DDP означает, что продавец ответственен за транспортные риски до определенного места на территории покупателя, но покупатель оплачивает их.

Под финансовым понимается риск, возникающий при осуществлении финансового предпринимательства или финансовых сделок, исходя из того, что в финансовом предпринимательстве в роли товара выступаю либо валюта, либо ценные бумаги, либо денежные средства. К финансовому риску относятся:

· валютный риск;

· кредитный риск;

· инвестиционный риск.

Валютный риск – это вероятность финансовых потерь в результате изменения курса валют, которое может произойти в период между заключением контракта и фактическим производством расчетов по нему. Валютный курс, устанавливаемый с учетом покупательной способности валют, весьма подвижен.

Валютный курс оказывает серьезное влияние на внешнеэкономическую деятельность страны и предприятий, осуществляющих эту деятельность.

Следует различать риск импортера – это повышение курса валюты в отрезок времени между датой подтверждения заказа и днем платежа. Риск импортера – это падение курса иностранной валюты с момента получение и подтверждения заказа до получения платежа или вовремя переговоров. Валютный риск может быть экономическим, риском перевода, риск сделок.

Кредитный риск – это риск который возникает в связи с невозможностью фирмы выполнить свои обязательства перед кредиторами.

Инвестиционный риск, связан со спецификой вложения денежных средств в различные проекты.

Отраслевой риск – это вероятность потерь в результате изменения в экономическом состоянии отрасли (реструктуризация, присоединение, ориентация государства на внешний рынок и т.д.).

Инновационный риск особенно в современной предпринимательской деятельности, которая находится на этапе увеличения капиталов, используемых как для производства существующих товаров и услуг, так и для создания новых, ранее непроизводимых.

Инновационный риск – это вероятность потерь, возникающих при вложении предприятием средств в производство новых товаров и услуг, которые, возможно, не найдут ожидаемого спроса на рынке. Инновационный риск возникает в следующих ситуациях:

· при внедрении более дешевого метода производства товара или услуги по сравнению с уже использующимися. Подобные инвестиции будут приносить предприятию временную сверхприбыль до тех пор, пока она является единственным обладателем данной технологии. В данной ситуации предприятие сталкивается лишь с одним видом риска – возможной неправильной оценкой спроса на производимый товар;

· при создании нового товара или услуги на старом оборудовании. В этом случае к риску неправильной оценки спроса на новый товар или услугу добавляется риск несоответствия качества товара или услуги в связи с использованием старого оборудования;

· при производстве нового товара или услуги при помощи новой техники и технологии. В данной ситуации инновационный риск включает в себя: риск того, что новый товар или услуга может не найти покупателя; риск несоответствия нового оборудования и технологии требованиям для производства нового товара.

Многие риски взаимосвязаны между собой и изменения в одном из них, вызываю изменения в другом. Все риски в конечном счете влияют на результаты деятельности предприятия и требуют учета и управления ими.

Поиск по сайту: