|
|||||||
АвтоАвтоматизацияАрхитектураАстрономияАудитБиологияБухгалтерияВоенное делоГенетикаГеографияГеологияГосударствоДомДругоеЖурналистика и СМИИзобретательствоИностранные языкиИнформатикаИскусствоИсторияКомпьютерыКулинарияКультураЛексикологияЛитератураЛогикаМаркетингМатематикаМашиностроениеМедицинаМенеджментМеталлы и СваркаМеханикаМузыкаНаселениеОбразованиеОхрана безопасности жизниОхрана ТрудаПедагогикаПолитикаПравоПриборостроениеПрограммированиеПроизводствоПромышленностьПсихологияРадиоРегилияСвязьСоциологияСпортСтандартизацияСтроительствоТехнологииТорговляТуризмФизикаФизиологияФилософияФинансыХимияХозяйствоЦеннообразованиеЧерчениеЭкологияЭконометрикаЭкономикаЭлектроникаЮриспунденкция |
Кредитование во внешнеэкономической деятельностиВ современных условиях важное значение в повышении эффективности внешнеэкономической деятельности имеет умелое использование кредитов, предоставляемых через мировой рынок ссудных капиталов, представленный двумя основными секторами: мировым денежным рынком и мировым рынком капиталов. Первый обслуживает в основном сферу обращения, здесь ссудный капитал функционирует как средство платежа, представляемые ссуды носят кратковременный характер. Во втором секторе ссудный капитал используется для капиталовложений, заимствования осуществляются на длительное время. Под международным кредитом понимается ссуда (в денежной или товарной форме), предоставляемая кредитором одной страны заемщику из другой страны на условиях возвратности с уплатой определенного процента. Глава 14. Валютно финансовые отношения и международные расчеты во внешнеэкономической деятельности Наибольшее распространение международный кредит полу-^ чил во внешнеторговых операциях. Это объясняется ускорением сбыта, ростом доли науко- и техникоемких товаров в мировом экспорте, наличием большого ассортимента товаров с высокими конкурентными преимуществами на мировых рынках, требующих значительных финансовых ресурсов. Кредиторами в таких операциях выступают банки и другие кредитно-финансовые организации, внешнеторговые фирмы и предприятия, а также государство. Можно выделить следующие основные классификационные п ризнаки форм к редитования внешнеторговых сделок (рис. 14.1): • целевое назначение; • форма предоставления; • сроки предоставления; • способ предоставления; • способ погашения; • способ обеспечения. По целевому назначению формы кредитования делятся на связанные и финансовые. Связанные кредиты имеют целевой характер. Например, для закупки определенного товара, завершения производства экспортного товара, складирования, хранения расходование кредитных ресурсов на цели, не предусмотренные в кредитном соглашении, не допускается. Финансовые кредиты не имеют строго целевого назначения и используются по усмотрению заемщика. По форме предоставления различаются коммерческие, банковские и товарные кредиты. Коммерческий кредит представляет собой кредитование экспортером импортера в различных формах. Кредит может быть предоставлен в товарной форме в виде отсрочки платежа за проданные товары (товарный кредит), в виде денежных займов (финансовый кредит), выданных импортеру на 14.3. Кредитование во внешнеэкономической деятельности предстоящую оплату экспортером или его уполномоченным банком в соответствии с отдельным кредитным соглашением. Товарные кредиты могут оформляться в форме вексельного кредита и кредита по открытому счету. Вексельный кредит выписывается экспортером на имя импортера. Кредит по открытому счету, как правило, практикуется при регулярных поставках между постоянными и хорошо знающими друг друга партнерами. С другой стороны, коммерческий кредит может рассматриваться как кредитование импортером экспортера, осуществляемое в виде предоплаты, покупательских авансов, задатков. Банковское кредитование представляет собой выдачу участникам внешнеэкономических сделок денежных ссуд за счет средств самого банка. Можно выделить следующие виды банковского кредитования внешнеэкономической деятельности: 1) акцепт банками векселей (тратт), выставленных на них эк 2) выписка импортером (или его банком) долговых обязательств непосредственно на имя кредитора. В этом случае банки предоставляют кредит непосредственно импортеру; 3) покупка банками кредитных обязательств у экспортеров. Механизм реализации этой формы кредита предполагает факторинг и форфейтинг. Под факторингом понимается передача денежных требований продавца покупателю, банку или фактор-фирме за вознаграждение. Цель факторинга — незамедлительное получение поставщиком значительной части платежа (80—90 %), а оставшиеся части — в строго определенные сроки, независимо от поступления платежа от покупателя. Основой для такой формы финансирования является переуступка неоплаченных платежей факторинговой компании на условиях предоставления коммерческого кредита. При факторинге экспортер освобождается от валютных проблем, получения выручки, оформления внешнеторговой документации, рисков, связанных с данной внешнеторговой операцией. Все это принимает на себя банк. Форфейтинг представляет собой передачу продавцом банку или специализированной фирме денежных требований к покупателю путем продажи долговых требований. Для экспортера форфейтинг интересен теми же преимуществами, что и факторинг, но применение его более ограниченно из-за высоких размеров вознаграждения (стоимости кредитных ресурсов), что, в свою очередь, вызвано повышенным риском, связанным с получением платежа. По срокам международные кредиты делятся на краткосрочные (до 1 года), среднесрочные (от 1 до 5 лет) и долгосрочные (свыше 5 лет). Глава 14. Валютно финансовые отношения Краткосрочный кредит применяется при внешнеторговых сделках товаров широкого потребления и услуг, среднесрочный — при экспорте машин и оборудования, долгосрочный — при финансировании производственной сферы и инфраструктуры. Среди способов предоставления кредитов в первую очередь следует назвать выдачу аванса, отсрочку или рассрочку платежа. Покупательский аванс — форма коммерческого кредитования экспортера импортером. Применяется в основном при заказе дорогостоящего и сложного оборудования, требующего длительного периода времени для его изготовления. Перечислив аванс, импортер освобождает экспортера от необходимости прибегать к банковскому кредиту и расходам по его обслуживанию. При прочих равных условиях создается возможность снижения контрактной цены экспортного товара (как минимум, в пределах кредитных расходов), что выгодно для партнеров по сделке. Беспроцентная рассрочка платежа представляет собой согласие, данное экспортером покупателю на осуществление платежей в течение определенного времени, установленного с даты поставки товара. При кредитовании внешнеэкономических сделок определяются сроки платежей. Различаются полные и средние сроки кредитования. Полный срок — от начала предоставления до окончательного погашения кредита, он включает: льготный срок — время между окончанием использования и началом погашения кредита; срок использования — период, в течение которого в счет кредита оплачивается товар; срок погашения — согласованный сторонами срок, к которому кредитные ресурсы должны быть возвращены. Средний срок кредита показывает, в течение какого времени заемщик пользовался всей суммой кредита. Поиск по сайту: |
Все материалы представленные на сайте исключительно с целью ознакомления читателями и не преследуют коммерческих целей или нарушение авторских прав. Студалл.Орг (0.004 сек.) |